中国建材：向世界一流迈出重要一步

  12月6日，中国建材集团有限公司旗下中国建材股份有限公司（下称中国建材股份；股份代号：HK3323）及中国中材股份有限公司（下称中材股份；股份代号：HK1893）分别召开股东大会并联合公布，中国建材股份和中材股份的合并事项获股东大会高票通过，两家公司股东赞成率均超过99%。这标志在双方股东的大力支持下，两家上市公司合并迈出关键性步伐，开启了发展新纪元，世界建材行业一艘崭新的“航空母舰”正扬帆启航。

  高票通过，迈出关键性步伐

  合并后中国建材股份将如常在香港联交所主板上市，中材股份撤销在香港联交所主板的上市地位并予以注销，其全部资产、负债、业务、人员、合同、资质及其他一切权利和义务将由中国建材股份承接与承继。合并后的中国建材股份由中国建材集团直接或间接持股合计42.20%，中国建材股份H股、中材股份H股的原公众持有人持股合计45.69%，中国建材股份、中材股份非上市股的原有其他持有人持股合计12.11%。

  2016年8月，中国建材集团和中材集团获批合并，创造了我国建材行业规模最大、资产最雄厚、人才最集中的超大型集团。今年1月，重组后的新集团紧锣密鼓启动了旗下上市公司的整合，中国建材股份和中材股份全力以赴、密切配合，积极与政府部门、中介机构沟通，反复研究论证、对比可比公司合并模式，最终确定了中国建材股份拟换股吸收合并中材股份的整合方案，并于9月分别获集团和两家上市公司董事会的批准。9月，两家公司签订合并协议并发布联合公告，管理层进行全球路演，向投资者和媒体全面报告合并情况。11月，合并方案获国务院国资委批准。下一步，合并将在获得境内外相关监管机构的审批核准后予以实施。

  中国建材股份和中材股份是中国建材集团旗下的两家龙头上市公司，也是中国一流、全球重要的建材企业，此次两家企业的强强联合是集团重组后旗下旗舰上市公司整合迈出的实质性步伐。合并后新公司总资产超过4600亿元，在水泥熟料、商品混凝土、石膏板、玻璃纤维、风电叶片以及国际水泥工程和余热发电工程市场6个领域居世界第一，旗下拥有7家A股上市公司，员工总数超过16万。新公司在产业布局、产能规模、市场营销、运营管控、技术创新等各方面均拥有更全面、综合的竞争优势，将有利于进一步巩固行业领先地位，丰富区域和产品布局，优化采购、生产及经营体系，整合海外资源，实现研发资源融合共享，改善融资结构。

  集团领导对未来发展提出新要求

  中国建材集团董事长、中国建材股份董事局主席宋志平表示，合并方案能获得高票通过，可喜可贺，衷心感谢股东长期以来对公司的支持，感谢所有中介机构在合并过程中的卓越表现和辛勤付出，感谢董事、监事和管理层所做的大量艰苦细致的工作。他说，集团层面的“大两材”顺利实施重组是建材行业和新集团发展过程中的里程碑事件。紧随我国进入新时代的步伐，重组后的集团明确了“从大到伟大”、打造世界一流建材企业的战略愿景，明确了行业整合的领军者、产业升级的创新者、国际产能合作的开拓者的战略定位，扎实开展了一系列整合优化工作。一年多来，经全体干部员工共同努力，两材迅速实现无缝对接，产生了1+1>2的协同效应。

  他强调，此次两家H股上市公司的合并是集团落实国务院对两材合并批复、落实国资委深度整合要求、落实两材重组实施方案要求的重要举措，是集团贯彻十九大提出的新发展理念的重要举措，顺应了集团自身发展的客观需求，顺应了广大投资者的要求，顺应了建材行业特别是水泥行业的发展趋势，也契合新常态下中国经济稳增长、供给侧结构性改革、推进“一带一路”建设和国际产能合作等时代主题，必将为企业迎来新的发展机遇，也将深刻影响全球建材行业格局，为世界基础原材料行业兼并重组和转型升级提供宝贵经验。新公司将进一步发挥好重组协同效应和叠加优势，融合文化、创新模式、共享技术、取长补短，力争创造更好效益，并继续肩负引领行业健康发展的重任，利用进一步提升的市场地位来参与行业格局的重塑：积极推动行业结构调整，全力推动去产能、推动产品向高端迈进、扩大有效和高端供给，为国家供给侧结构性改革树立典范；积极践行“一带一路”倡议，参与国际竞争，加强全球市场合作，提高我国建材行业全球竞争力；加快整合优势资源，引领行业向中高端转型，为我国材料工业转型升级做出贡献。

  中国建材集团副董事长、中材股份董事长刘志江表示，两家H股上市公司的合并是集团业务深度整合的开端，是集团发展的大势所趋，有利于集团产业转型升级，将为集团发展带来新契机。两家H股上市公司合并后，将实现多方面的融合，最大限度地发挥好资源协同效应，为股东、社会创造出更好的效益。新公司站在历史新的起点上，站在更高的发展平台上，可以更好地落实国际产能合作的要求，发挥海外竞争优势，加快“走出去”步伐，开拓新产业、新业态、新模式、新市场；可以更好地发挥集团在科技创新方面的优势，将科研成果产业化，有利于推动集团产业和经济发展质量变革、效率变革、动力变革，不断增强集团经济创新力和竞争力。

  中国建材集团总经理、中国建材股份总裁曹江林表示，两家上市公司合并是行业的大事、资本市场的大事，也是管理层的大事，新公司旗下共有9家水泥公司、13家EPC公司，未来将进一步打造出更具竞争力的世界建材“航空母舰”，极大地提升建材行业在市场的地位，两家企业的管理团队也将拥有更广阔的事业平台和发展机会。对于合并后的下一步发展规划，曹江林说，本次合并在解决同业竞争上迈出了重要步伐，未来新公司将按照既定战略，从管理整合、市场协同、集中采购、精简优化、资本结构优化等多个维度出发，加快推进公司治理及整合优化，推动运营改善和协同效应释放：一是加快完成法律、财务报表层面的合并；二是全面梳理公司业务，实施后续专业化整合；三是加快组织人事整合；四是创造良好效益。

  开启新纪元、踏上新征程

  两家公司的合并开启了中国建材的新纪元、新征程。站在我国发展新的历史方位上，新公司将按照党的十九大精神、国家战略要求和集团部署安排，致力于打造世界一流的综合建材企业并创造出建材领域全球领先的上市公司，形成水泥、新材料、工程服务三足鼎立的发展格局。

  水泥板块，合并后公司水泥产能5.3亿吨、商品混凝土产能4.25亿方，进一步巩固了全球最大水泥生产商和水泥技术综合服务商地位。两公司在推动合并过程中积极优化水泥产能，为行业供给侧结构性改革做出了贡献。新公司将继续扛起行业整合的大旗，带头贯彻落实国办发34号文件，积极参与行业政策和标准的制定，坚定不移地限制新增产能、淘汰落后、执行错峰生产、推进市场竞合、推进联合重组、进行国际产能合作，做维护行业健康发展的中流砥柱。

  新材料板块，合并后公司石膏板产能21亿平方米、风电叶片产能16GW、玻璃纤维产能180万吨，成为新材料领域的世界级冠军，创造了不同细分领域的领导者。新公司将进一步巩固新材料业务的市场地位、技术能力和盈利能力，集合科研实力发展前沿科技，集中力量完成关系国计民生的高端新材料研发和创新，加快全球市场布局，抢占全球新材料领域优势地位，引领行业向中高端转型。

  工程服务板块，合并后公司拥有世界领先的水泥生产设计和工程总承包能力，并在国际余热发电市场上占有领导地位。新公司将继续按照“统一经营理念、统一竞合、统一对标体系、统一协调机制”原则和“精耕市场、精准服务、精化技术、精细管理”的要求深入融合，通过发挥在国际工程领域的协同效应、做强设备制造、创新商业模式、延伸产业链等手段，在运营管理和投资上实现新的增量，努力从全球最大的建材制造商、单一的水泥玻璃总承包工程商向世界一流的综合性建材服务商迈进。

  前景充满期待、各方寄予厚望

  股东大会上，两公司股东、董事、监事、中介机构与管理层就行业趋势、合并后公司运营策略及未来发展规划等方面进行了深入交流，他们高度肯定了本次合并对公司巩固市场地位、释放协同效应、内部管理整合、推动行业健康发展等方面的积极作用，表示对未来行业前景和合并后公司的后续发展充满期待与信心。作为此次合并财务顾问的摩根士丹利和中金认为，这次合并能取得成功，主要取决于四点：一是两家公司的合并是人心所向、大势所趋；二是两家公司的管理团队同心协力，做了大量扎实细致的工作；三是充分把握住了近几年来行业市场行情的最好时机，赢得了资本市场的普遍支持；四是在反复论证的基础上，制定了最有利于合并顺利实施的方案。

  两公司管理层表示，国资委、协会、同业企业、资本市场、社会各界都对两公司合并寄予厚望，未来新公司将不遗余力打造具有全球竞争力的世界一流建材企业，在从大到伟大的新征程上创造更加辉煌的成就，以更优异的成绩回报股东和社会。